Créer sa start-up : quel impact sur ma retraite ?

Qu'est-ce qu'une start-up ?

La définition la plus couramment utilisée a été donnée par Steve Blank, célèbre entrepreneur de la Silicon Valley : « La start-up est une organisation temporaire à la recherche d'un business model industrialisable et permettant une croissance exponentielle ».

Synonyme de succès pour beaucoup, une start-up reste néanmoins une « société qui démarre » (sa traduction littérale), dont le business model n'est pas encore assuré. C'est donc un état transitoire répondant à des critères précis. Une start-up évolue dans un climat de forte incertitude : c'est une entreprise liée à une notion d'exploration. Elle développe une activité sur un marché nouveau, dont l'avenir est très difficile à évaluer.

En règle générale, la qualification de start-up est appliquée aux entreprises qui :

• sont pionnières dans un domaine (généralement dans le secteur des nouvelles technologies ou sur Internet) ;
• visent une forte croissance à court terme ;
• procèdent à une levée de fonds massive ;
• sont encore dans l'incertitude quant à leur modèle économique.

La start-up n'a pas vocation à conserver longtemps cette appellation. Si elle atteint ses objectifs et se pérennise, alors elle perdra sa qualification de start-up, à l'instar des géants du web comme Facebook ou Google. A contrario, des sociétés telles que Uber ou Airbnb peuvent encore prétendre à cette appellation car, bien qu'étant d'énormes entreprises, leur modèle économique n'est pas encore totalement assuré.

Quel statut juridique choisir ?

La création d'une start-up est souvent le fruit du travail de plusieurs fondateurs. De cette vision et volonté communes naît une entreprise dont la forme juridique doit être souple et suffisamment sécurisante pour ses membres, sans pour autant limiter sa croissance.

Deux statuts sont généralement privilégiés pour monter une start-up : la Société à responsabilité limitée (SARL) et la Société par actions simplifiée (SAS). En voici les caractéristiques principales :

Dans la pratique, les fondateurs privilégient la SAS pour leur start-up, forme juridique répondant le mieux à leur besoin de souplesse et de liberté. Uber, par exemple, est une SAS à associé unique.

Quelles conséquences sur la retraite ?

Selon la forme juridique que l'entrepreneur donnera à sa start-up, son statut pourra être celui de travailleur non-salarié (TNS) ou d'assimilé salarié. S’il est TNS, il devra se verser une rémunération. S’il est assimilé salarié, il se verra attribuer un salaire. Pour valider 1 trimestreTrimestre<p>Unité de base de calcul de la durée d'assurance, utilisée dans la plupart des régimes de retraite de base.</p>, il devra gagner l’équivalent de 150 fois le Smic horaire dans l’année (et gagner 600 fois le Smic horaire pour valider une année complète).

Le travailleur non-salarié

Dès lors que l'entrepreneur décide d'être gérant majoritaire d'une SARL, son statut sera celui de Travailleur non-salarié (TNS).
Contrairement à l'assimilé salarié, le TNS ne sera pas soumis au régime général mais :

• à la Sécurité sociale des indépendants (SSI, ex-RSI) s'il est artisan, commerçant ou industriel ;
• à la Caisse interprofessionnelle de prévoyance et d'assurance vieillesse des professions libérales (Cipav) si son activité est libérale.

En tant qu'indépendant, le TNS sera soumis à des cotisations moindres que s'il était salarié de son entreprise. En contrepartie, sa pension de retraitePension de retraite<p>Somme versée périodiquement à un assuré après la liquidation de sa retraite, après cessation totale ou partielle de l'activité professionnelle.</p> sera également plus faible au moment de son départ à la retraite.

Pour en savoir plus sur la retraite du TNS.

L'assimilé salarié

Le statut d'assimilé salarié est réservé au professionnel qui peut être soit :

• gérant minoritaire ou égalitaire d'une SARL ;
• président ou dirigeant d'une Société anonyme (SA) ou d'une SAS.

Ce statut lui permettra de cotiser au régime général de la retraite géré par l'Assurance retraite et aux régimes de retraite complémentaire (Agirc-Arrco). Il bénéficiera donc de la même protection sociale qu'un salarié du privé.

Les points importants à prendre en compte avant de se lancer

Le lancement d'une start-up, comme toute aventure entrepreneuriale, comprend une part de risque quant à la viabilité du projet et à son succès. Un certain temps peut ainsi être nécessaire avant d'assurer la pérennité du projet et de pouvoir se verser une rémunération.

Anticiper les conséquences liées à un faible niveau de revenu

Au moins au lancement de l’activité, la rémunération du dirigeant risque d’être peu élevée. Il est important d'en anticiper les conséquences vis-à-vis de la retraite. En effet, en l'absence de rémunération suffisante, le dirigeant ne pourra valider 4 trimestres par an.

Bien choisir son statut juridique

Outre les aspects fiscaux et administratifs, le statut juridique a une incidence directe sur la pension de retraite future.

Grâce à notre simulateur, calculez le montant de votre future retraite en fonction de votre statut et de votre rémunération.

Anticiper la préparation de sa retraite

Si la création d'une start-up est une aventure prenante, il est important de ne pas négliger de préparer sa retraite en profitant des solutions complémentaires aux systèmes obligatoires. La revente de sa start-up ne suffira peut-être pas à compléter ses revenus lorsque l'envie de prendre sa retraite arrivera.

Quel que soit le statut juridique choisi, le passage à la retraite engendre nécessairement une baisse de revenus d'autant plus importante que la rémunération en activité était importante.

Pour y faire face et limiter les risques inhérents à l'entreprenariat, il est fortement recommandé d'anticiper au maximum sa retraite en utilisant des dispositifs d'épargne individuels ou collectifs adaptés au statut envisagé tels que les contrats d'épargne retraite :

• le contrat Madelin ou le Perp pour les TNS,
• le Perp, le Perco pour les assimilés salariés.

La loi Pacte sur la réforme de l’épargne retraite va prochainement apporter des mesures de simplification à ces différents dispositifs. Elle prévoit la création d’un nouveau PER (Plan d’épargne retraite), disponible début 2020, et qui pourra regrouper plusieurs des « anciens » produits.

D'autres solutions, comme investir dans l'immobilier, peuvent également s'avérer judicieuses.

Pour en savoir plus sur l'impact de la retraite en fonction des différents statuts du chef d'entreprise.

Ce qu'il faut retenir sur l'impact de la création d'une start-up sur ma retraite

La start-up est une société en transition, dont le modèle économique n'est pas encore définitivement établi.

Si vous créez une SARL, vous serez alors un travailleur indépendant (TNS) et cotiserez à la SSI ou à la Cipav suivant votre secteur d'activité.

Si vous créez une SAS, vous serez alors assimilé à un salarié et cotiserez au régime général.

Ces différences impliquent des conséquences importantes en matière de cotisation pendant votre activité, et donc de niveau futur de retraite.